광범위한 위험선호 심리와 지속되는 AI 칩 수요 신호에 Intel 10%, AMD 8%, Broadcom 6% 상승.

반도체 주식은 화요일 오후에 광범위한 위험선호 심리가 전체 칩 시장을 부양하면서 급등했습니다. Intel (NASDAQ:INTC)은 $99.74로 10% 상승으로 선두를 기록했으며, Advanced Micro Devices (NASDAQ:AMD)는 $522로 8% 올랐고 Broadcom (NASDAQ:AVGO)은 $416으로 6% 상승했습니다. NVIDIA는 $210.7로 2% 상승했으며, iShares Semiconductor ETF (NASDAQ:SOXX)는 $540으로 6% 급등했습니다—레버리지가 없는 섹터 펀드로서 비정상적으로 큰 하루 이동폭으로, 주요 보유 종목 전반에 걸친 조율된 강세를 신호했습니다.

랠리는 NASDAQ 100이 하루에 2.8% 상승하면서 광범위한 시장 모멘텀과 조율되었습니다. 주요 추진력은 변동성 붕괴였습니다: CBOE 변동성 지수는 16.11로 하락했으며, 지난 주 대비 11.59% 하락하여 금융 시장에서 공포를 제거하고 고베타 반도체 종목을 선호했습니다. 트레이더들은 칩 주식의 힘든 7월 이후 성장과 순환 포지션으로 공격적으로 로테이션했습니다.

Intel의 움직임은 펀더멘탈보다는 기술적인 것으로 보였습니다. 오늘 세션으로 향하는 월간 24% 하락 이후, 10% 반등은 대부분 숏 커버링과 하락 매수를 반영했습니다. 그렇긴 하지만 Intel은 7월 23일에 2026년 Q2 매출 $16.13 billion을 보고했으며, 데이터센터 및 AI 매출이 59% 증가했습니다. 회사는 2026년 Q3 매출을 $15.8 billion에서 $16.8 billion으로 가이던스했습니다. CEO Lip-Bu Tan은 이를 Intel의 "15년 이상 중 가장 강한 매출 성장"이라고 불렀습니다. 단기 풋/콜 비율 0.35는 옵션 트레이더들이 공격적으로 헤징하기보다는 반등에 강세로 기울고 있음을 시사했습니다.

AMD와 Broadcom은 이번 주 낙관적인 AI-메모리 애널리스트 노트의 배경에서 Intel과 함께 상승했으며, 목표가 인상이 광범위한 칩 심리로 확산되었습니다. AMD의 데이터센터 세그먼트는 지난 분기 전년 대비 57% 성장했으며, Broadcom의 AI 반도체 매출은 다음 분기 AI 반도체 매출 상향에 대한 가이던스와 함께 급증했습니다. 예측 시장은 AMD가 다음 실적 보고를 초과할 확률을 94.5%로 책정했으며, 이는 소매 및 옵션 포지셔닝이 AI 내러티브를 얼마나 긴밀하게 따랐는지를 반영합니다.

오늘의 모멘텀에도 불구하고 밸류에이션은 높게 유지되었습니다. AMD는 171x P/E 비율로, Broadcom은 69x로, NVIDIA는 31x로 거래되었으며, NVIDIA를 메가캡 칩 종목 중 가장 저렴하게 하고 AMD를 가장 비싸게 만들었습니다. Intel은 후행 12개월 기준으로 수익성이 없기 때문에 후행 P/E 비율이 없습니다.

향후 NVIDIA는 이번 달 말에 실적을 보고할 것이며, AI 자본지출에 대한 증분 해설이 다음 주요 섹터 전반적 변곡점으로 작용합니다. 금리 신호와 VIX 방향도 위험선호 로테이션이 연장되는지를 좌우할 수 있습니다. AI 노출 반도체에 대해 구조가 건설적인 상태로 유지되는 동안, AMD의 170x를 초과하는 P/E 비율과 계속되는 Intel Foundry 손실은 거시 악화 시 변동성의 여지를 남깁니다. 트레이더들은 모멘텀에 따라 이 그룹을 활성화된 상태로 유지할 수 있으나, 투자자들은 오늘의 움직임이 신선한 펀더멘탈보다는 테이프 흐름에 얼마나 크게 의존했는지를 고려하여 포지션 규모를 신중하게 조정해야 합니다.