生成式AI工作负载推动数据中心以太网交换架构的根本重构，驱动对更高端口密度和全网状结构设计的需求。

生成式AI繁荣推动了以太网交换机和路由器市场的创纪录增长。在Q2 2026年（最新的IDC汇编数据季度），交换机收入增长43.4%至189.1亿美元，相比Q1环比增长23.1%。路由器市场在过去十多年中受到压力，因为路由功能迁移到以太网交换机ASIC，但仍增长22.8%至45.1亿美元，环比增长20.1%——由服务商、电信运营商和云运营商推动，这些企业无法像超大规模商一样构建自定义路由软件。思科系统、瞻博网络、华为技术、诺基亚和爱立信等路由器供应商仍对企业数据中心与外部网络之间的连接至关重要。

当前以太网交换机收入反映创纪录水平，不仅由数据中心中的生成式AI系统推动，还由为这些系统服务的边缘网络和园区网络的必要升级推动。IDC的公共数据集仅追溯到2013年Q3，限制了长期历史视角，但当前趋势反映了2020-2022年疫情时期及现在生成式AI浪潮的明显影响。

思科Q2 2026年整体以太网收入增长36.2%至54.3亿美元，但英伟达引领增长浪潮，通过其主导的生成式AI系统业务和Spectrum-X交换机在DGX服务器节点和NVL72机架级系统中的高附加率，扩展2.8倍。英伟达38.6亿美元的以太网交换机收入远超竞争对手Arista Networks，后者增长37.6%至25.3亿美元。惠普企业通过收购瞻博网络获得支持，其以太网业务仅增长6.1%至11.5亿美元，尽管其在Aruba品牌下主要专注于无线业务。华为技术以15.5亿美元的收入超越HPE，增长28.6%。原始设计制造商(ODM)合计估计产生35.6亿美元收入，同比增长2.43倍，尽管IDC停止发布集合ODM数据。

数据中心以太网交换是核心市场部分。在Q2，数据中心以太网交换机收入总计123亿美元，同比增长64.5%，环比增长23%，占以太网交换机总收入的65.1%。估计1.295亿个端口被售入数据中心市场，主要用于横向扩展部署，虽然产生65%的收入，但仅占所有已售端口的42.8%。

高速交换机端口在数据中心部署中占主导地位。800 Gb/秒交换机销售同比增长6.1倍至50.7亿美元，环比增长41.5%——完全以数据中心为重点，显示了生成式AI的爆炸性采用。IDC数据表明，800 Gb/秒端口在数据中心部署中的占有率从2026年Q1的35.9%增长到Q2的41.2%，估计出货量从3530万端口增加到5430万端口。尽管存在元器件短缺，由于超大规模商强势谈判，每端口成本下降，供应商通过规模来弥补收入。具有200 Gb/秒或400 Gb/秒端口的交换机，主要专属于数据中心，增长71.6%至63.5亿美元，估计售出3580万个端口。随着具有51.2 Tb/秒和102.4 Tb/秒功能的ASIC进入市场，每台机器的端口数继续增加，推动更高的基数和带宽需求。1.6 Tb/秒交换机正接近高端生成式AI系统的批量生产，新兴的低延迟替代方案包括UALink和ESUN协议，正在挑战英伟达NVLink/NVSwitch的主导地位。

在数据中心特定竞争中，英伟达将以太网交换机销售增长近3倍，大幅超越ODM增长。HPE实现2.1倍增长但仅达到3.45亿美元——不足英伟达数据中心以太网收入的十分之一。思科将数据中心以太网销售扩展77.3%至22.4亿美元，不包括Silicon One ASIC销售给通过ODM构建专有交换机的超大规模商的收入。Arista Networks保持略大于思科，增长37.9%至23亿美元。

由生成式AI驱动的快速扩展的服务器市场，以及配备GPU的昂贵节点加上具有集成纵向扩展网络的机架级系统（不包括在IDC以太网交换数据中），现在才开始有意义地提升更广泛的交换机市场。Q2 2026年服务器核心与高速交换机端口的2.8倍比率表明，与计算相比，公司系统地在网络上投资不足，这是一个长期存在的模式，通常与服务器利用率不佳相关。