US export controls on advanced AI chips cost Huawei an estimated $70 billion in foregone revenue.

첨단 반도체에 대한 미국의 수출 규제가 시행된 지 이제 4년입니다. 충분히 오래된 기간으로, 이러한 조치가 무엇을 이루었는지 평가할 수 있습니다. 목표는 중국이 인공지능 최전선에서 경쟁하는 데 필요한 하드웨어를 갖추지 못하도록 하는 것이었습니다. 그러나 현실은 다른 이야기를 보여줍니다.

4년이 지난 지금, 한때 국내 구매처 찾기에 고전했던 중국 반도체 기업들은 생산 능력을 최대로 가동하고 있습니다. 중국의 AI 모델들이 기업 고객들을 확보하고 있습니다. 중국 임원들은 공개적으로 워싱턴의 규제가 자신들의 진전을 가속화했다고 언급합니다. D.C.의 수출 규제 정책이 선의의 의도로 시작했지만, 결과는 중국의 장기적 AI 야심에 불균형하게 유리하게 작용했고 미국 기업들에 해를 끼쳤습니다.

미국 경제는 사실상 AI 경쟁 승리에 대한 "높은 레버리지 배팅"이 되었으며, 이는 점점 더 불확실해 보입니다. 미국의 대체재보다 60~90% 저렴하게 운영되는 중국 AI 모델들이 조용히 미국 기업들의 가치평가를 구축해준 고객들을 포섭하고 있습니다. Coinbase와 DoorDash는 이미 워크로드를 중국 모델로 라우팅하고 있습니다. 시장 곳곳에서 더 저렴한 중국 인프라로의 이동이 진행되고 있습니다.

최근 보도들은 중국이 얼마나 빠르게 격차를 좁혔는지 강조합니다. Bloomberg는 중국이 비용과 글로벌 채택에서 이미 우위를 확보한 가운데 성능 격차를 빠르게 좁혔음을 기록했습니다. Stanford University는 올해 초 중국이 미국의 AI 선도권을 "거의 없애버렸다"고 발표했습니다. Forbes와 BCG는 이제 이 경쟁을 양점유로 설명합니다: 점점 더 호환되지 않는 두 개의 기술 스택이 존재하며, 유연성의 창이 빠르게 닫히고 있다는 것입니다.

아시아의 존경받는 기술 임원 Alvin Graylin은 이러한 발전을 수출 규제와 직접 연결합니다. 중국의 주요 GPU 회사 창립자 및 CEO들과의 대화를 통해 그는 많은 회사들이 미국의 칩 금지가 없었다면 실패했을 것임을 알게 되었습니다. 규제 이전에는 중국 GPU의 구매자가 거의 없었습니다. 칩 금지가 이들 회사들이 생존한 유일한 이유입니다. Biren Technology는 22배의 수익 급증을 보고했으며, 이는 미국 칩 금지가 만든 국내 시장 때문입니다. Cambricon은 처음으로 연간 이익을 기록했으며, 수익은 450% 증가했습니다.

Huawei의 회장 Xu Zhijun은 가장 의미 있는 인정을 제시했습니다. 미국 정부의 수출 규제에 명시적으로 감사를 표하며, 이것이 중국의 반도체 연구개발을 "급속도로 가속화했다"고 말했습니다. 미국 공급업체로부터 단절된 Huawei는 압박 속에서 자체 칩 아키텍처를 구축한 후 9개국에 걸쳐 Model-as-a-Service 플랫폼을 출시했습니다. 규제는 Huawei가 자체 스택을 구축할 수 없을 것이라고 가정했습니다. 하지만 지금 이 회사는 그 스택을 전 세계적으로 판매하고 있습니다.

Huawei의 최근 이집트 수출 제안이 Xu의 주장을 명확히 보여줍니다. Huawei는 이집트를 위해 처음부터 AI 데이터 센터를 구축할 것을 제안했습니다. 훈련용 클라우드를 위해 1,408개의 Ascend 950-series 칩을, 추론 클러스터용으로 600개를 더 제공하며, 12개월 내 배송합니다. 이 사업을 따냈다면 Huawei는 아프리카 두 번째 경제대국의 주요 AI 공급자가 되었을 것이고 중동에 입지를 확보했을 것입니다. 이는 미국이 더 수익성 높은 UAE 및 Saudi Arabia 시장에 많이 투자한 지역입니다. 이는 1년 이상의 시도 끝에 처음 확인되는 Huawei Ascend 가속기 수출로, 중국 칩에 대한 진정한 해외 수요가 존재함을 증명합니다.

개발자들이 Huawei의 모델을 기반으로 개발하고 기업들이 클라우드 인프라로 이전하면, 일반적으로 돌아오지 않습니다. BCG는 두 기술 스택에 걸쳐 운영하는 기업들을 위한 창이 빠르게 닫히고 있다고 경고합니다. 국가들은 선택을 마주하고 있습니다. 그 창이 열려 있는 매달 미국 공급업체로 돌아가는 비용이 증가합니다.

워싱턴은 최고의 모델을 보유하는 데 집착한 나머지, 많은 고객에게 충분하면서도 저렴한 대안의 힘을 무시합니다. 중국은 품질 격차를 좁히면서 기본적인 진실을 깨닫고 있습니다. 모델은 왔다 갔지만, 인프라는 지속된다는 것입니다. 세계를 구동하는 기술을 가진 국가가 AI 시대의 조건을 결정합니다. Huawei는 저비용 모델로 국내 시장을 넘어 확장하고 있습니다. 중국의 AI 및 반도체 회사들의 수익이 급증하고 있으며, 중국의 기술 임원들은 미국의 규제가 자력갱생 추진을 가속화했다고 평가합니다.

단순한 현실은 수출 규제가 중국의 진전을 막지 못했고 오히려 가속화했다는 것입니다. 4년이면 규제가 작동하지 않고 있음을 인정하고 미국 기업들이 전 세계적으로 경쟁할 수 있도록 허용하기에 충분한 시간입니다. 현재의 체계는 그것을 허용하지 않습니다.