Meta正在推出GPU计算产品('卖铲子')，认为GPU必须在模型性能重要之前盈利。

Meta面临一系列挫折：Gemini模型受到使用限制，扎克伯格承认内部AI代理技术开发速度低于预期，员工士气跌至20年低点。据彭博社报道，Meta正考虑推出Meta Compute，向外部客户开放其庞大的AI基础设施。

据SemiAnalysis称，Meta的数据中心和计算采购不会放缓，反而会继续加速。仅在今年上半年，Meta就已签署了超过5GW的云计算和托管数据中心容量——还不包括其正在快速开发的专有数据中心。

Meta对这些计算能力有多种用途。首先，它将继续为自有模型提供动力，包括已发布的Muse Spark和目前正在训练中的下一代模型Watermelon。其次，它将增强其广告推荐系统。SemiAnalysis认为Meta可能想将其广告推荐系统的复杂性提高十倍，使用更多的训练和推理计算来提升广告收入。第三，它支持垂直应用——Meta可以利用其广告平台构建与尖端AI代理集成的销售和营销SaaS。

经济效益具有吸引力。仅用200MW的计算能力分配给外部客户，Meta就可以以极高的利润率产生100亿美元的年收入。SpaceX开创了一种Meta可以采用的合同模式：名义上的三年合同，双方可在90天内取消——实际上是自动续期的滚动三个月条款。

SemiAnalysis表示，Meta正在与Anthropic进行最终谈判，以获得Claude的私有实例访问权。未来，Meta将构建一个类似于Amazon的Bedrock、Microsoft的Foundry和Google的Vertex的模型服务平台。Meta可以在自己的基础设施上部署Claude等第三方模型，并将其作为整体转售给企业客户。这创造了多个收入流：销售Claude即服务产品（类似Amazon的Bedrock），客户无需与Anthropic谈判或自己处理部署和运维——他们只需通过Meta的平台调用模型。考虑到Google刚刚限制了Meta对Gemini的使用，这一举动尤其具有战略意义；Meta可能会反过来提供Claude作为替代品。

SemiAnalysis预测，Meta可能很快就会宣布类似的协议，Anthropic是最有力的候选，尽管OpenAI或Google也可能成为合作伙伴。

如果Meta的计算业务实现，其竞争对手将不仅仅是OpenAI、Anthropic和Google这样的模型公司。它也将与AWS、Azure和Google Cloud等云提供商以及CoreWeave和Nebius等AI云公司直接竞争。Meta的股价因这一消息而上涨近9%，而CoreWeave和Nebius等新云公司则遭遇了抛售。

然而，Meta面临一个持续的挑战：其最新的内部模型Muse Spark还未能真正将Meta推回AI能力的顶级行列。Meta正在内部训练下一代模型Watermelon，据称其计算投资比之前的Avocado模型高出一个数量级。目前版本的Muse Spark也计划进行重大更新，在编码能力和代理功能方面有显著改进。尽管投入巨大，Meta仍然需要说服开发者和客户其模型处于行业前沿。

最终，这一战略是灵活的：这些计算资源可以出租给他人，可以托管第三方模型，可以销售API，可以直接为广告商服务，可以提供AI代理SaaS，也可以继续在内部增强Meta自有的广告推荐系统。