오픈에이아이의 공격적인 9개월 AI 칩 개발 가속화가 부각되며 브로드컴 주가가 2% 이상 하락했다.

오픈AI는 자사의 모델이 할라페뇨(Jalapeno) 칩을 개념에서 테이프아웃(tape-out)까지 단 9개월 만에 완성하는 데 기여했다고 밝혔다. 맞춤형 AI 칩 및 인프라 소프트웨어 강자인 브로드컴(AVGO)은 수요일 약 2.0% 하락한 361.125달러에 거래되었다.

할라페뇨는 대규모 언어 모델 추론을 목표로 하며, 다세대 컴퓨팅 플랫폼의 시작점을 표시한다. 이 타이밍은 중요하다. 브로드컴의 최신 분기 실적은 AI 반도체 매출이 221% 급증하여 167억 달러에 달했으며, 경영진은 다음 분기에 217억 달러를 전망했다.

AI 지원 설계를 통해 칩 개발 기간을 단축하고 브로드컴에게 추가 맞춤형 실리콘 프로젝트를 열 수 있을 것이다. 차트는 또 다른 밸류에이션 변주를 보여준다: 361.125달러의 주가는 399.81달러의 GF 가치 추정치보다 9.68% 낮다. 고객이 아키텍처의 더 많은 부분을 통제할 수 있더라도, 브로드컴은 칩 청사진을 작동하는 AI 인프라로 전환하는 핵심 계층인 구현, 네트워킹 및 생산으로부터 매력적인 경제성을 여전히 확보할 수 있다.